推荐逻辑 一、人形机器人板块行情复盘:催化不断,市场选股逻辑逐渐往高壁垒&预期差方向演化 复盘2021年至今人形机器人板块,大致经历了四次上涨行情,细分来看四次行情…
背景 当前,SORA颠覆科技想象,创新药进入全球市值十强,人类社会处于奇点突变与新技术涌现的史无前例的新纪元。我们梳理了全球20多万项临床试验、3000多家医药医疗上市公司…
ChatGPT引领人工智能进入以AGI为代表的新里程碑阶段,拉动算力需求,引领基础设施新周期。人工智能应用场景逐渐增多,模型参数规模和数据量也实现了大幅度增长,为NLP、CV等领域…
全球AI大模型高速发展,算力需求高增驱动AI服务器三年CAGR约为29%的增长,带动算力芯片与光模块产业链受益。2023年以来,以ChatGPT、Sora为代表的多模态AI大模型横空出世,标志…
投资要点 一、OpenAI的“融资规划和实际重置成本” 1、OpenAI融资的理由是支撑未来日活用户数空间,及满足未来“多模态&高算力”的AI新品上线后推理算力需求。融资额度…
当前,我国算力需求大、国产化率极低,替代空间广阔。根据工信部发言,2024-2025年我国算力规模规划增长将超100EFLOPS,对应AI算力芯片市场规模超2600亿元,其中智能算力将成为…
本周(3.11-3.15)上证综指上涨0.54%,沪深300指数上张0.22%,SW有色指数上涨3.35%,贵金属方面COMEX黄金下跌0.90%,白银上涨2.04%。工业金属价格LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别…
谷歌大模型持续迭代,亟需算力支撑:2023年12月,谷歌推出自身首个多模态大模型Gemini 1.0,其中高性能版本Gemini Ultra可对标GPT-4,2024年2月16日,谷歌Gemini模型Pro版迭代出…
供需平衡:铜将由供给过剩转入短缺。受益于新能源的快速发展,铜下游需求持续迎结构性增量。供给增量有限及新能源需求驱动下,2023-2025年铜将由供给过剩转入短缺。根据我们的预…
【策略组观点】 蓝海市场,低空经济未来发展可期随着行业制度完善、政策引导支持、航空和汽车巨头厂商积极布局、风投资金入场,低空经济将进入快速阶段,是“新成长”方向…
本篇深度报告主要围绕以下四个问题展开: 问题一:AI&人形机器人,大模型是人形机器人的核心助推力。 人形机器人量产,硬件本体是前置条件,更重要的是“AI大脑”。从感…
一周行情概览:上周半导体行情落后大部分主要指数。上周创业板指数下跌0.92%,上证综指上涨0.63%,深证综指下跌0.70%,中小板指下跌1.19%,万得全A下跌0.04%,申万半导体行业指…
AI大模型在云端运行存在数据泄露、传输延迟、运营成本越来越高等诸多问题,阻碍大模型的商业化应用,因此将AI大模型嵌入终端设备,形成混合AI架构是促进大模型普及的重要措施。A…
Vision Pro有望带动Micro OLED在XR领域加速渗透,Micro OLED为其降本&扩产关键零部件。对于混合现实(MR)头盔来说,需要兼顾沉浸感、舒适性和交互性,对FOV、对比度、分辨率和…
近期,美光宣布已开始量产其HBM3E高带宽内存解决方案;三星发布首款36GB HBM3E 12HDRAM,目前为三星容量最大的HBM;SK海力士于1月中旬正式结束了HBM3E的开发工作,并顺利完成英…